دورة الأنظمة المالية للتعدين والإتاوات والتفاوض على الاتفاقيات

تتناول إتاوات التعدين وضرائبه وحصص الدولة والتفاوض على الاتفاقيات لوزارات المعادن والمالية وشركات التعدين، مع تركيز كامل على المعادن لا على عقود النفط.

MFC · مالية التعدين وشؤونه التجارية وسلسلة القيمةAll Levels#3070حضوريEnglish , Arabic

المدة

5 أيام

تحميل البروشور عرض المواعيد القادمة

استبدال المشارك مجاناً في أي وقت · الإلغاء قبل 30 يوماً فأكثر: استرداد كامل ناقص 10%. سياسة الإلغاء

القطاعات:التعدين والمعادنالتصنيفات:مالية التعدين وشؤونه التجارية وسلسلة القيمة

نظرة عامة على الدورة

تزوّد دورة الأنظمة المالية للتعدين والإتاوات والتفاوض على الاتفاقيات المسؤولين في وزارات المعادن والمالية والإدارات الضريبية والتنفيذيين في شركات التعدين بالمهارات التحليلية والتفاوضية اللازمة لتصميم الشروط المالية للمشاريع التعدينية وتقييمها والاتفاق عليها. فالتوازن بين إيرادات الدولة وعوائد المستثمر يحدد مصير المشاريع في الخليج وأفريقيا وما تحققه من منفعة عامة، ويقوم ذلك على تحليل اقتصادي سليم لدى طرفي التفاوض. تركز الدورة على المعادن الصلبة لا على النفط، وتخاطب وزارات المعادن والمالية وشركات التعدين معاً. ويدرس المشاركون ما يميز التعدين: طول فترة ما قبل الإنتاج، وتقلب أسعار المعادن، ومراحل المعالجة بين المنجم والسوق، وتقييم المركزات. ويقارنون تصاميم الإتاوة (Royalty) وضريبة دخل الشركات وضرائب ريع الموارد (Resource Rent) وحصص الدولة (State Equity) وضرائب الاستقطاع والرسوم الجمركية، ويختبرون أداء كل أداة عبر دورة الأسعار. ثم ينتقل البرنامج إلى الاتفاقية نفسها، فيدرس المشاركون اتفاقيات تطوير المناجم (MDA) وشروط الاستقرار (Stability Clauses) والتطويق الضريبي (Ring-Fencing) وأسعار التحويل (Transfer Pricing) وإعادة التفاوض، بالاستناد إلى مرجعيات مثل الرؤية الأفريقية للتعدين ومعيار EITI والاتفاقية النموذجية لتطوير المناجم. وتربط النمذجة المالية كل بند بحصة الحكومة (Government Take) وعوائد المستثمر وتوقيت الإيرادات، مع التدرب على الإعداد والتفويض وأساليب التفاوض. تُقدَّم الدورة من خلال دراسات حالة مقارنة، وتمارين للنمذجة المالية، وصياغة البنود، ولعب أدوار تفاوضية، وورشة ختامية للتفاوض. ويغادر المشاركون بأداة لمقارنة الأنظمة المالية، وإطار لنموذج اقتصاديات المشروع، وقائمة لتقييم الإتاوات، وقالب لتفويض التفاوض، وورقة شروط يكيّفونها لمؤسساتهم.

أهداف التعلم

شرح الخصائص الاقتصادية التي تميز تصميم النظام المالي للتعدين عن غيره من القطاعات الاستخراجية.
مقارنة الإتاوات القيمية والكمية والمرتبطة بالأرباح من حيث الإيرادات والمخاطر والإدارة.
تقييم تفاعل ضريبة الدخل وضرائب الريع وحصص الدولة والرسوم في تكوين حصة الحكومة.
بناء نموذج لاقتصاديات المشروع يختبر الشروط المالية في سيناريوهات الأسعار والتكاليف والإنتاج.
قياس النتائج المالية بصافي القيمة الحالية (NPV) ومعدل العائد الداخلي (IRR) ومتوسط المعدل الضريبي الفعلي (AETR).
تقييم المركزات وترتيبات صافي عائد المصهر (NSR) لأغراض الإتاوة.
تحديد مخاطر أسعار التحويل والأطراف ذات العلاقة في المبيعات والخدمات والتمويل.
تحليل البنود الرئيسية في اتفاقيات تطوير المناجم، ومنها الاستقرار والتطويق الضريبي.
إعداد تفويض تفاوضي يحدد الأهداف والتنازلات وحدود الانسحاب.
تطبيق أساليب تفاوض منظمة تناسب الفرق الحكومية وفرق المستثمرين.
مراجعة ضغوط إعادة التفاوض وخيارات تسوية النزاعات وإدارة الاتفاقيات بمرور الوقت.
إرساء ترتيبات للشفافية المالية ومتابعة الإيرادات تنسجم مع معيار EITI.

من يجب أن يحضر

صُممت هذه الدورة للمسؤولين في وزارات المعادن والمالية والتخطيط وهيئات الإيرادات والجمارك والمؤسسات التعدينية الحكومية وفرق التفاوض الحكومية التي تُعِدّ اتفاقيات التعدين أو تقيّمها أو تديرها. كما تناسب المديرين الماليين ومديري الضرائب والمستشارين التجاريين والقانونيين ومديري تطوير الأعمال والعلاقات الحكومية في شركات التعدين ممن يتعاملون مع الشروط المالية والتفاوض مع الحكومات المضيفة. ويستفيد منها العاملون في مكاتب الرقابة البرلمانية وأجهزة الرقابة ومؤسسات تمويل التنمية ومكاتب المحاماة والاستشارات الضريبية وبنوك الاستثمار التي تخدم القطاع. وتكتسب الدورة أهمية خاصة للفرق العاملة في الخليج وأفريقيا على اتفاقيات تعدين جديدة أو على مراجعة الأنظمة المالية القائمة، ولمختصي المالية النفطية المنتقلين إلى التعدين ممن يحتاجون إلى تكييف خبرتهم مع المعادن الصلبة.

مخرجات التعلم

بنهاية هذه الدورة سيكون المشاركون قادرين على:
شرح أسباب حاجة التعدين إلى تصميم مالي يختلف عن النفط وغيره من القطاعات.
مقارنة خيارات الإتاوة والتوصية بتصميم يناسب مشروعاً أو سياسة محددة.
حساب حصة الحكومة وعوائد المستثمر في حزم مالية بديلة.
بناء نموذج لاقتصاديات المشروع وتفسيره مع تحليل حساسية الأسعار والتكاليف.
مراجعة تقييم المعادن، ومنه المركزات وشروط صافي عائد المصهر.
تحديد مخاطر أسعار التحويل واقتراح ضمانات عملية للإيرادات.
تفسير البنود الرئيسية لاتفاقية تطوير المنجم من منظور الطرفين.
صياغة أحكام الاستقرار والتطويق الضريبي وتغير القانون أو مراجعتها.
إعداد تفويض تفاوضي وقيادة جلسات منظمة مع الطرف الآخر.
إدارة طلبات إعادة التفاوض ومتابعة الاتفاقية طوال عمر المنجم.
تصميم ترتيبات للشفافية المالية ومتابعة الإيرادات في مؤسساتهم.
إعداد ورقة شروط مالية تعرض موقفاً متوازناً في المناقشات بين الحكومة والمستثمر بشأن مشروع تعديني.

محتوى الدورة

اليوم الأول

اقتصاديات التعدين وأهداف السياسة المالية

خصائص الاستثمار التعديني: طول فترة الإعداد والتكاليف الغارقة وتقلب الأسعار ومحدودية الرواسب
أوجه اختلاف التعدين عن النفط في الجيولوجيا والمعالجة والتسويق والأدوات المالية
أهداف الحكومة: الإيرادات وتوقيتها وتقاسم المخاطر والمنفعة الاقتصادية الأوسع
أهداف المستثمر: العوائد واسترداد رأس المال والتمويل والاستقرار
سلسلة قيمة المنجم من الاستكشاف إلى بيع المركزات وأثرها في الوعاء الضريبي
تطبيق عملي: يقارن المشاركون الأهداف المالية المعلنة في نظامين تعدينيين

اليوم الثاني

الإتاوات والضرائب ومشاركة الدولة

الإتاوات القيمية والكمية والمرتبطة بالأرباح ومتطلبات إدارتها
تقييم المعادن: المركزات وصافي عائد المصهر والأسعار المرجعية
ضريبة دخل الشركات والبدلات الرأسمالية وترحيل الخسائر والتطويق الضريبي
ضرائب ريع الموارد وإجراءات الأرباح الاستثنائية والأدوات التصاعدية
حصص الدولة: المجانية والمدفوعة والمرتبطة بالإنتاج
تطبيق عملي: يصمم المشاركون إتاوة لمشروع نحاس نموذجي ويدافعون عنها

اليوم الثالث

النمذجة المالية والتحليل المالي

بناء نموذج للتدفقات النقدية (Cash Flow) من الاحتياطيات ودرجة الخام والإنتاج والتكاليف
صافي القيمة الحالية ومعدل العائد الداخلي وفترة الاسترداد والمعدل الضريبي الفعلي
حصة الحكومة وتوقيت الإيرادات في حزم مالية بديلة
حساسية الأسعار والتكاليف والإنتاج عبر دورة السلع
مقارنة الأنظمة المالية وقراءة الدراسات المرجعية بحذر
تطبيق عملي: ينمذج المشاركون مشروعاً في نظامين ويعرضون المفاضلات بينهما

اليوم الرابع

اتفاقيات تطوير المناجم وحماية الإيرادات

هيكل اتفاقية تطوير المنجم وأهم بنودها، والاتفاقية النموذجية لتطوير المناجم مرجعاً
شروط الاستقرار وتغير القانون والموازنة بين الحماية والحيز التنظيمي
أسعار التحويل ومبيعات الأطراف ذات العلاقة ورسوم الإدارة ونقص الرسملة
التزامات البنية التحتية والتصنيع والمحتوى المحلي بوصفها قيمة تفاوضية
تسوية النزاعات والتحكيم الدولي ومعاهدات الاستثمار
تطبيق عملي: يراجع المشاركون بنود الاستقرار والتطويق الضريبي من منظور الطرفين

اليوم الخامس

التفاوض وإعادة التفاوض والشفافية

تشكيل فريق التفاوض وإعداد التفويض وإدارة التنسيق الداخلي
المصالح والمفاضلات والتنازلات والتواصل مع أصحاب المصلحة
دوافع إعادة التفاوض وإدارة الاتفاقيات طوال عمر المنجم
إفصاحات EITI وشفافية العقود ومتابعة الإيرادات
إدارة الشروط المتفق عليها: تدقيق الإقرارات التعدينية وتبادل البيانات والتنسيق بين الوزارات وهيئات الإيرادات
ورشة العمل الختامية: يتفاوض المشاركون على ورقة شروط مالية في فريقين حكومي واستثماري

المواعيد القادمة

الموعد المختار

الدمام · ٢١–٢٥ مارس ٢٠٢٧ · حضوري

تحتاج مزيدًا من التفاصيل؟تواصل معنا عبر واتساب

المدينة	التواريخ	السعر للمشارك	سعر الحجز المبكر
دبيمجدولة	٨–١٢ نوفمبر ٢٠٢٦	‏٤٬٧٠٠ €	—	اختيار تحميل البروشور
الدماممجدولة	٨–١٢ نوفمبر ٢٠٢٦	‏٤٬٨٠٠ €	—	اختيار تحميل البروشور
إسطنبولمجدولة	١٦–٢٠ نوفمبر ٢٠٢٦	‏٥٬٣٠٠ €	—	اختيار تحميل البروشور
عمّانمجدولة	٢٢–٢٦ نوفمبر ٢٠٢٦	‏٤٬٠٠٠ €	‏٣٬٦٠٠ €حتى ٢ نوفمبر	اختيار تحميل البروشور
أبوجامجدولة	٢٣–٢٧ نوفمبر ٢٠٢٦	‏٧٬٧٠٠ €	‏٦٬٩٣٠ €حتى ٢ نوفمبر	اختيار تحميل البروشور
برشلونةمجدولة	٣٠ نوفمبر – ٤ ديسمبر ٢٠٢٦	‏٦٬٠٠٠ €	‏٥٬٤٠٠ €حتى ٩ نوفمبر	اختيار تحميل البروشور
الدماممجدولة	٦–١٠ ديسمبر ٢٠٢٦	‏٤٬٨٠٠ €	‏٤٬٣٢٠ €حتى ١٦ نوفمبر	اختيار تحميل البروشور
كيب تاونمجدولة	٧–١١ ديسمبر ٢٠٢٦	‏٧٬٧٠٠ €	‏٦٬٩٣٠ €حتى ١٦ نوفمبر	اختيار تحميل البروشور
دبيمجدولة	١٣–١٧ ديسمبر ٢٠٢٦	‏٤٬٧٠٠ €	‏٤٬٢٣٠ €حتى ٢٣ نوفمبر	اختيار تحميل البروشور
إسطنبولمجدولة	٢١–٢٥ ديسمبر ٢٠٢٦	‏٥٬٣٠٠ €	‏٤٬٧٧٠ €حتى ٣٠ نوفمبر	اختيار تحميل البروشور
أبوجامجدولة	٢١–٢٥ ديسمبر ٢٠٢٦	‏٧٬٧٠٠ €	‏٦٬٩٣٠ €حتى ٣٠ نوفمبر	اختيار تحميل البروشور
عمّانمجدولة	٢٧–٣١ ديسمبر ٢٠٢٦	‏٤٬٠٠٠ €	‏٣٬٦٠٠ €حتى ٧ ديسمبر	اختيار تحميل البروشور
كيب تاونمجدولة	٤–٨ يناير ٢٠٢٧	‏٧٬٧٠٠ €	‏٦٬٩٣٠ €حتى ١٤ ديسمبر	اختيار تحميل البروشور
برشلونةمجدولة	٤–٨ يناير ٢٠٢٧	‏٦٬٠٠٠ €	‏٥٬٤٠٠ €حتى ١٤ ديسمبر	اختيار تحميل البروشور
الدماممجدولة	١٠–١٤ يناير ٢٠٢٧	‏٤٬٨٠٠ €	‏٤٬٣٢٠ €حتى ٢١ ديسمبر	اختيار تحميل البروشور
دبيمجدولة	١٧–٢١ يناير ٢٠٢٧	‏٤٬٧٠٠ €	‏٤٬٢٣٠ €حتى ٢٨ ديسمبر	اختيار تحميل البروشور
إسطنبولمجدولة	٢٥–٢٩ يناير ٢٠٢٧	‏٥٬٣٠٠ €	‏٤٬٧٧٠ €حتى ٤ يناير	اختيار تحميل البروشور
أبوجامجدولة	٢٥–٢٩ يناير ٢٠٢٧	‏٧٬٧٠٠ €	‏٦٬٩٣٠ €حتى ٤ يناير	اختيار تحميل البروشور
عمّانمجدولة	٣١ يناير – ٤ فبراير ٢٠٢٧	‏٤٬٠٠٠ €	‏٣٬٦٠٠ €حتى ١١ يناير	اختيار تحميل البروشور
برشلونةمجدولة	٨–١٢ فبراير ٢٠٢٧	‏٦٬٠٠٠ €	‏٥٬٤٠٠ €حتى ١٨ يناير	اختيار تحميل البروشور
كيب تاونمجدولة	٨–١٢ فبراير ٢٠٢٧	‏٧٬٧٠٠ €	‏٦٬٩٣٠ €حتى ١٨ يناير	اختيار تحميل البروشور
الدماممجدولة	١٤–١٨ فبراير ٢٠٢٧	‏٤٬٨٠٠ €	‏٤٬٣٢٠ €حتى ٢٥ يناير	اختيار تحميل البروشور
دبيمجدولة	٢١–٢٥ فبراير ٢٠٢٧	‏٤٬٧٠٠ €	‏٤٬٢٣٠ €حتى ١ فبراير	اختيار تحميل البروشور
إسطنبولمجدولة	٢٢–٢٦ فبراير ٢٠٢٧	‏٥٬٣٠٠ €	‏٤٬٧٧٠ €حتى ١ فبراير	اختيار تحميل البروشور
أبوجامجدولة	١–٥ مارس ٢٠٢٧	‏٧٬٧٠٠ €	‏٦٬٩٣٠ €حتى ٨ فبراير	اختيار تحميل البروشور
عمّانمجدولة	٧–١١ مارس ٢٠٢٧	‏٤٬٠٠٠ €	‏٣٬٦٠٠ €حتى ١٥ فبراير	اختيار تحميل البروشور
برشلونةمجدولة	١٥–١٩ مارس ٢٠٢٧	‏٦٬٠٠٠ €	‏٥٬٤٠٠ €حتى ٢٢ فبراير	اختيار تحميل البروشور
كيب تاونمجدولة	١٥–١٩ مارس ٢٠٢٧	‏٧٬٧٠٠ €	‏٦٬٩٣٠ €حتى ٢٢ فبراير	اختيار تحميل البروشور
الدماممجدولة	٢١–٢٥ مارس ٢٠٢٧	‏٤٬٨٠٠ €	‏٤٬٣٢٠ €حتى ١ مارس	✓ تم الاختيار تحميل البروشور
دبيمجدولة	٢٨ مارس – ١ أبريل ٢٠٢٧	‏٤٬٧٠٠ €	‏٤٬٢٣٠ €حتى ٨ مارس	اختيار تحميل البروشور