الدورة التدريبية في مخاطر أسعار السلع واستراتيجيات التحوط

نظرة عامة على الدورة

أهداف التعلم

• تحليل كيفية تأثير تقلبات أسعار السلع في الإيرادات والتكاليف والهوامش والتدفقات النقدية والموازنات خلال اليوم الأول.
• تحديد التعرض لمخاطر أسعار السلع ورسم خريطته عبر أنشطة المشتريات والإنتاج والمبيعات والتمويل.
• تحديد حجم التعرض لمخاطر السلع حسب الكميات والتوقيت ومعادلات التسعير وتقييم التحوط الطبيعي.
• تقييم الأسعار المرجعية للسلع وآليات التسعير ومصادر مخاطر الأساس.
• تحليل هيكل الأسواق الفورية والآجلة والمستقبلية وأسواق المقايضات والخيارات للسلع وآلية عملها.
• تطبيق أدوات التحوط، بما فيها العقود الآجلة والمستقبلية والمقايضات والخيارات والأطواق السعرية وهياكل متوسط السعر.
• تصميم استراتيجيات التحوط، بما فيها نسب التحوط والتحوط المتدرج والمتجدد وآجال التحوط، بما يتوافق مع الرغبة في المخاطر وأهداف الأعمال.
• قياس مخاطر السلع باستخدام تحليل الحساسية والقيمة المعرضة للمخاطر والتدفقات النقدية المعرضة للمخاطر واختبارات الضغط.
• إعداد سياسات التحوط وحدود المخاطر وصلاحيات الاعتماد والفصل بين المهام في إدارة مخاطر السلع.
• تقييم مخاطر ائتمان الطرف المقابل ومخاطر الهامش والسيولة المرتبطة ببرامج التحوط.
• شرح أساسيات محاسبة التحوط وانعكاساتها على التقارير المالية.
• تصميم تقارير مخاطر السلع وتقييم أداء التحوط لدعم التحسين المستمر بنهاية اليوم الخامس.

من يجب أن يحضر

مخرجات التعلم

• بنهاية الدورة، سيكون المشاركون قادرين على:
• شرح كيفية تأثير تحركات أسعار السلع في الأداء المالي لمؤسساتهم.
• تحديد جميع حالات التعرض الجوهرية لمخاطر السلع ورسم خريطتها.
• تحديد حجم التعرض والتعرف على مواضع التحوط الطبيعي القائم.
• فهم الأسعار المرجعية وإدارة مخاطر الأساس.
• شرح آلية عمل أسواق مشتقات السلع.
• اختيار أدوات التحوط المناسبة لمختلف حالات التعرض.
• تصميم استراتيجيات تحوط عملية متوافقة مع الرغبة في المخاطر.
• قياس مخاطر السلع باستخدام الحساسية والقيمة المعرضة للمخاطر والتدفقات النقدية المعرضة للمخاطر.
• إرساء سياسات وحدود وحوكمة واضحة للتحوط.
• إدارة مخاطر الطرف المقابل والهامش والسيولة الناتجة عن التحوط.
• فهم أساسيات محاسبة التحوط.
• إعداد تقارير نتائج التحوط وتقييم فاعليته.

محتوى الدورة